Week 3 周末总结：Ending the Week Happily + 关于进场时机的深度交易干货

大盘走势

 在上周的市场总结，我和大家聊到：

而现在看来，局势要明朗许多。QQQ站上了8日和21日均线，并从震荡的旗形中探出头来。对于一个健康的走势，我希望能看到明天或者下周能够继续follow through。

如果出现这两个信号，则代表我们这三至四周的调整期结束：

• Power Thrust: 突破旗形震荡区并强势收绿

• Trending：连续3天收盘价能够在ema 21之上

目前的action看起来还不错，我的短期expectation是QQQ会继续上涨，或者是盘整后继续向上。

SPY同样站上主要均线，走势还不错，继续观察 & watch for follow through

MDY相比上周，走势要强得多了。短期的expectation是会继续上涨，我期望它能够盘整后继续沿着均线向上。本周在日报里面我们提到了我观察到一个潜在的资金轮转从大盘进入中盘股。

IWM虽然暂时结束了下降趋势并站上了均线，但走势没有大盘和中盘股强，震荡期

比特币重度洗盘之后连续拉高接近新高，强劲的走势比上周的行情要明朗许多，本周也让加密概念股集体复苏

IBIT突破旗形，send it higher

涌动脉络(Theme Dynamics Monitor)

本周18个题材组按涨幅排名前十，加密概念股因为比特币走强皆受到提振，金融股也都走强，GS, JPM, HOOD均表现不错。

以下是我追踪的80个子题材里的涨幅前十名（按周度涨幅排名）。加密概念、金融、电动汽车表现优异。

涌动趋势 (Moving Average Breadth System) 

市场宽度指标（MMTW）本周强势反弹，52周新高的股票与新低股票数量比例继续走高，许多标的已经走出盘整期和修复了形态，领袖股们早已开启了一波趋势。这种市场特征通常预示着更广泛的上涨行情可能即将展开。

之前在MMTW位于低位的时候，有些小伙伴觉得很恐慌，但如果你恐慌，你就和市场其他人一样了。那个时候正应该积极扫描强势股，关注市场底部形态，保持乐观。

事实上，在general market市场底部时，往往是我们建立观察仓的最佳时机，因为：

• 估值处于相对合理区间

• 风险收益比更有利

• 强势股往往会率先企稳并展现超额收益潜力

而绝大多数人会在高位的时候激进重仓，导致回调的时候连续止损回吐盈利。

 涌动引擎 (Market Leaders Tracker)

周五的领涨股榜单有许多我们上周扫描出来的标的，包括CRDO, MRVL, MSTR, SMTC, RUM, AVGO, ALAB, GEO, etc.

涌动星图 (Universe Heat Map)

领袖股热力图

SP500热力图

市场整体强劲，苹果很弱

Ben的波段交易观察清单｜本周回顾与更新

🎯 关于这份观察清单: 每个交易日，我会从超过1000-2000只美股中，通过量化与定性相结合的多维度选股模型，肉眼筛选出具有突出技术形态与相对强度的优质标的。这份清单不仅展示了我正在追踪的潜在机会，更重要的是体现了我对市场的持续观察与研判。

GEV：VCP + High Tight Flag + Inside Day

真正的强势股，AI电力股龙头

RDDT: VCP

走势优秀，尚未突破。盘整了4周的VCP形态，如果能出现多一根upside reversal & inside bar那就是5星的形态。

CRDO: PEG + HVY + DTL Breakout + VCP

半导体龙头标的之一，我们重点关注的交易对象，本周成功突破

SMTC: PEG + Upside Reversal + VCP

TSLA: DTL Breakout + Inside Day

Liquid leader，流动性领袖股，突破DTL下降趋势线后回踩413前历史新高后突破inside day继续上涨。虽然周五的走势不算很理想，上影线较长，但还是还可以的。我希望它能够围绕这个支撑位再盘整一些时间后继续向上。

CEG

之前因为斥资164亿美金收购Calpine Corp（地热能公司）而股价大涨。Constellation Energy作为一家核能电力公司，本身就因为身为数据中心电力提供者而受到投资者的追捧，而此次业务的扩张让华尔街对其前景更有信心。跳空高开之后我就一直保持观望，红色箭头处虽出现了inside day但我认为盘整还不够充分所以它没有登榜，没想到走势这么强。

我们可以重点观察，耐心等待它出现下一波机会，目前没有很好的入场点，短期内超伸。

MRVL：PEG + HVY + VCP

ASIC芯片龙头，另外一个是AVGO。财报高开后就被我加入观察列表，没有回补缺口，并且一直在21日均线上冲浪盘整，本周突破VCP形态

AVGO：PEG + Flag + Inside Day

盘整了很久，半导体龙头，周五收出的inside day很bullish. CRDO, SMTC, MRVL等半导体新兴力量都接连突破了，AVGO还会远吗？Bullish

BE：HVE + PEG + Bull Flag + 21 EMA PB

氢能龙头，周五跳空高开突破double inside day，因为高开所以没有做多。仍然看好它，等待蜡烛收窄后突破做多。

MSTR: DTL Breakout

经过了一个半月的盘整，MSTR总算是看出了一点点形态了。受到比特币影响而走强，突破DTL

VST: Cup and Handle

很强势，特别是当周五出现黑天鹅新闻（它的储能电站着火🔥）之后还是能够hold up very nicely，耐心等待出现紧凑蜡烛后突破做多，bullish

RR: Inside Day

周三出现了Wick Play形态，是一个很少见的但很bullish的形态。周五出现Inside Day盘整，如果周二低开，这会是一个不错的机会

OKLO: Inverse Head & Shoulder

等待盘整一些时间后出现紧凑蜡烛，ideally inside day or upside reversal就可以做多，很bullish

一些失败案例的分析

PSTG: PEG + VCP

不太漂亮的突破，周五把我止损了。

TWLO: PEG + VCP

ARBE: Inside Day + HVE + 8DEMA PB

ASAN: 21DEMA PB + PEG + HVY + Inside Day

DOCU: 21DEMA PB + PEG + Double Inside Day

大家看完这些突破失败或者走坏形态的案例之后，有什么感想？

你会不会感觉，它们的形态和突破失败前的走势，和成功突破的标的其实很像？

它们都有：

一段强势上涨，甚至很多都因为财报利好而跳空高开（我很喜欢没有回补的价格跳空缺口，Unfilled Price Gap (UPG)，因为它是强势股的专属特征）

上涨放量，下跌盘整缩量

总是在关键均线上冲浪和盘整，不跌破8日/21日均线，均线是它们的关键支撑

在突破之前，我们是没有办法知道哪一个setup，哪一只标的能够突破重围走出趋势的，一切都是概率。再好的形态和标的都有可能走坏。

看看之前一直很看好的ASAN，完美地check了我们选股的特征。12.16强势放量突破让我当天就到了5R。

但你没办法预测到，原来当下即是顶点。

如果你运气不好，你今天开仓的所有标的都是这种突破失败的，我相信你可能会因为连续止损而感到很气馁。虽然我们无法预判哪只标的能成功突破，但我可以教你一些方法来提升成功率。

主要有两个窍门：进场时机和仓位管理。

提升突破交易成功率的秘籍（一）：进场时机

我们先讲一下进场时机，就拿上面举的5个失败案例吧。我们切换到它们的15分钟图来好好观察一下。

ASAN

DOCU

ARBE

TWLO

PSTG

看完这些图，你会发现，如果规避掉前15分钟，甚至30，或者60分钟的波动，你能隔离掉很多噪音，也会减少被假突破骗的几率。我个人喜欢15分钟，是一个折中的sweet spot，有时候60分钟再进场，股票可能已经突破并走高很多了，此时唯有放弃，因为盈亏比失衡了。

等待15分钟后，你可以有两个进场方式的选择，一个是Opening Range Breakout（ORB），另一个是日内回撤买入法，我们逐一解释。

Opening Range Breakout (ORB) 开盘区间突破

意思很好理解 - ORB是一种流行的盘中交易技术，侧重于开盘前15-30分钟的价格走势。具体的使用方法为：

确定开盘范围：用市场开盘后前15-30分钟内的最高和最低价格作为关键价位

设定交易计划：突破该区间表示潜在的多头入场，跌破该区间表示潜在的空头入场。

我们拿一个成功案例来举例子，我在图里面给大家标注清楚了，不懂的再问我哈。

这个止损空间为～2%，风险很低。而如果你当初有介入的话，现在已经是一笔10R的交易了。

日内回撤买入法

当开盘15分钟突破幅度过大时，当第一根15分钟k线突破阻力后距离我们设定好的买点太多的话，与其追高，我会：

等待价格回踩均线

关注紧凑蜡烛形态（Upside Reversal, Inside Bar, Double Inside Bar）

在支撑位附近建仓，获得更优的风险收益比

你在日线图和宏观局势上学习的知识，在日内进场点位的选择是有异曲同工之妙的。

关于这一点，我们拿PSTG的图来看可能会更好懂一点。

这是周四PSTG突破VCP形态的15分钟图。

什么？你还想要更多案例吗？没问题

我们拿12月份给我盈利最多的一笔交易之一 - 特斯拉。

以特斯拉12月的成功交易为例，由于首15分钟涨幅已大，我选择等待蜡烛形态收敛后再介入，这种策略不仅降低了风险，还提供了更清晰的交易机会。

心态管理的重要性

等待15分钟后再进场， 会让你有更多时间去完善你当天的交易计划，而不是开盘看到自己看好的标的接连跳空高开突破就跟着栽进去，大部分情况下你会措手不及，生怕自己错过而搅乱了自己的计划。

你可以时刻提醒自己：

真正的强势股会持续走强，15分钟后往往会创出更高价位

如果标的连最初15分钟的高点都无法突破，可能预示着这次突破并不够强势

保持耐心和理性，宁可错过一次机会，也不要因为追高而承受不必要的损失

It’s okay, take a step back and breathe.

以特斯拉为例，如果它的突破是真正有力且持续的，那么错过开盘前15分钟的短暂利润又何妨？真正的强势突破往往会延续数日乃至数周，相比之下，开盘初期那点微小的利润实在微不足道。关键在于找到那个风险收益比最优的买点。当价格回落到支撑位，走势更加平稳，形态更加紧凑时，这往往就是最佳的低风险买点。

这时的入场不仅能给我们更清晰的止损位，还能让我们以更从容的心态持有整个上涨趋势。

反面案例：INOD（12月9日） 形态分析：

大家看到12.9这根巨大的上影线吗？很多交易员都被它骗了，纷纷止损。

其实，这个标的在12.8号呈现的形态很不错，当初也上了我们的观察列表。

表面上符合所有选股条件：

• PEG形态

• Inside Day特征

• 均线支撑

• 各项技术指标达标

然而，当我们切换到15分钟的图观察，就会发现问题：

• 首根K线暴涨17%并带量突破

• 这种剧烈波动应触发警惕，而不是追高

• 正确策略：采用日内回撤买入法

• 后续走势证实：开盘后持续走弱

它给我们的关键启示是什么？

• 耐心等待是交易成功的关键，等待非理性的波动都结束之后，找那个风险低的进场点。

• 不要被表面的突破形态迷惑

• 始终把风险控制放在首位，宁可错过，也不盲目追高，机会多的是。

提升突破交易成功率的秘籍（二）：仓位管理

仓位管理的本质不仅仅是提高单笔交易的成功率，而是在于优化整个交易系统的表现，包括提升平均收益、改善盈亏比，以及控制账户回撤幅度。

虽然这个话题值得用一整篇文章来详细探讨（筹备中），但我们今天可以通过一些具体案例来理解其核心原则。

当我们耐心等待市场波动平息后的交易机会时，往往能找到止损空间在1-3%之间的理想买点。在这种情况下，即使我们使用10%的仓位进行交易，一旦触及止损，账户总额的损失也仅限于0.1%-0.3%之间。这种精确的风险控制正是专业交易的精髓所在。

假如，我们单笔风险控制在账户总额的0.25%（我时常建议不超过0.5%，最多也不要超过1%），那么就意味着我可以买12.5%的仓位。

让我们以GEV的实际案例来说明这一点。

我们找到的进场点位距离止损点仅有2%的空间，这是一个非常紧凑的买点。假设我们将单笔交易的风险控制在账户总额的0.25%（我通常建议将单笔风险控制在0.5%以内，最高不超过1%），这就意味着我们可以使用12.5%的仓位进行交易。

现在，GEV已经从我们的入场点上涨了20%，为账户带来了2.5%的净值增长，而这可能仅仅是一波上涨的开始。

用0.25%的潜在风险换取2.5%的实际收益，这种风险收益比展现了精确仓位管理的威力。这也揭示了一个深刻的道理：成功的交易绝不仅仅是买卖点的选择，更是一场精确的数字管理游戏。就像一场战役，后勤补给的精确管理往往比前线的单兵作战更能决定最终的胜负。

通过严格的仓位管理，我们不仅能够在盈利时获得可观收益，更重要的是能够在遭遇不利局面时确保损失在可控范围内，这正是长期生存在市场中的关键。